Het Verenigd Koninkrijk wordt erkend als een van de toonaangevende fintech-hubs wereldwijd.
2022onderzoek van Deloitte toont aan dat er meer dan 2,500 fintechbedrijven zijn in het Verenigd Koninkrijk, waarbij Londen zich vestigt als de op één na hoogste fintech-locatie ter wereld. In combinatie met de sterke grip van het Verenigd Koninkrijk op de fintechsector, heeft het onderzoek van G-P in 2022 aangetoond dat 1 van de 3 bedrijven hun uitbreidingsinspanningen richt op de Britse markt. De Britse eilanden bloeien duidelijk voor zaken in de technologiesector als geheel.
Dhaval Gore, Partner Communities Director bij G-P , legde uit dat het VK in staat is om technisch talent aan te trekken naar de kust: “Het VK is een bedrijfsvriendelijke bestemming, vooral voor mensen in de technologiesector. Dit wordt weerspiegeld in de gunstige regelgevingskaders, talentenpools, het beleggersvriendelijke beleid — belastingprikkels zoals SEIS en EIS — en een omvangrijke en geavanceerde markt van consumenten en bedrijven die technisch geletterd zijn met hoge adoptiepercentages.
“Grote hoeveelheden financiering, plus mentoring en bedrijfsnetwerken, hebben startups in staat gesteld hun groei te versnellen, hun potentieel te demonstreren en op zeer jonge leeftijd aanzienlijke waarderingen te bereiken”, zei Gore.
Een duidelijke voorsprong op de positieve omstandigheden die Gore omschrijft is fintech. Deze sector is diep geworteld en bloeide aanzienlijk in het Verenigd Koninkrijk, waarbij zowel direct-to-consumer (bijv. challengerbanken) als B2B-producten (bijv. open bankieren) ruimte vinden om te groeien. Van de 43 eenhoorns in het Verenigd Koninkrijk 21 zijn er bijvoorbeeld fintech. Velen zijn nu bekende merken, zoals OakNorth Bank, Revolut, Starling Bank, Checkout.com en Monzo.
De oorsprong van fintech in het Verenigd Koninkrijk
Hoewel onderzoek aantoont dat Europa wereldwijd meer dan 25 procent van alle fintech eenhoorns vertegenwoordigt, maakte Gore een interessante dissectie van deze statistiek. Hij wees erop dat de top vier landen ter wereld voor fintechbedrijven en eenhoorns de VS, China, het VK en India zijn. Hoewel Europa een bloeiende en dynamische fintechsector heeft, wordt het momenteel duidelijk ondersteund door het Verenigd Koninkrijk, dat op zijn beurt specifiek wordt gedomineerd door Londen. De hoofdstad van Engeland is de thuisbasis van de meeste Europese fintech-eenhoorns en neemt het leeuwendeel in VC-financiering.
Dus, wanneer verankerden de wortels van fintech zich voor het eerst in de vruchtbare grond van het VK en Europa? De oorsprong van de huidige iteratie van de industrie, zoals verduidelijkt door Gore, is de wereldwijde financiële crisis van 2008. Deze neergang veroorzaakte een gebrek aan vertrouwen in financiële instellingen en frustratie bij degenen die binnen deze structuren werkten.
Gore legde het daaruit voortvloeiende domino-effect uit: veel mensen verlieten hun bank-, beleggings- en verzekeringsbanen om hun eigen bedrijven op te starten om de inefficiënties aan te pakken die ze ondervonden tijdens het werken in de banksector en de bredere financiële dienstensector. Uiteindelijk dachten ze dat ze klanten beter van dienst konden zijn, met name in de detailhandel en het bedrijfsleven, door gebruik te maken van technologieën die worden ondersteund door de opkomst van cloud computing en de hoge gebruikspercentages van mobiele telefoons. Dit werd gekoppeld aan een ontvankelijk klantenbestand dat op zoek was naar gebruiksvriendelijke, innovatieve en snellere manieren om hun geld te beheren.
Wat zijn de voorschriften voor fintech?
Hoewel dit het “Big Bang”-moment was voor fintech, evolueerde het snel in Europa omdat ondersteunende regelgevers het potentieel en de impact ervan vroeg erkenden en beleid en kaders creëerden om de groei ervan aan te moedigen.
“Een duidelijk voorbeeld hiervan”, zei Gore, “is de Financial Conduct Authority (FCA) van het Verenigd Koninkrijk. Ze worden vaak door fintech-oprichters genoemd als een cruciale rol in het succes van de sector. De FCA erkende al snel dat fintech zich richtte op het verbeteren van de klantervaring en tegelijkertijd volledig conform bleef.
De sandbox van de FCA's werd ook als progressief beschouwd door startups toegang te geven tot gegevens om hen in staat te stellen nieuwe producten en diensten te ontwikkelen en tegelijkertijd FCA-conform te blijven. Dit partnerschap met de toezichthouder en een klantgerichte aanpak onderscheidden het VK en Europa waarschijnlijk van de rest van de wereld.”
Veel van deze cruciale ontwikkelingen in fintech die in het Verenigd Koninkrijk en Europa zijn ontstaan, zijn nu wereldwijd overgenomen en gerepliceerd. Een duidelijk voorbeeld hiervan is Open Banking. Dit is een door de sector en regelgevende instanties overeengekomen aanpak om het delen van rekeninggegevens voor klanttoestemming (met behulp van API's) tussen de traditionele banken en fintech mogelijk te maken om de klantervaring te verbeteren. Dit maakt de ontwikkeling van innovatieve nieuwe producten mogelijk en zorgt tegelijkertijd voor volledige transparantie, gegevensprivacy en beveiliging. Open Banking evolueert nu naar Open Finance, wat de principes van Open Banking uitbreidt, maar naar andere klantgerichte sectoren buiten het bankwezen, zoals verzekeringen, nutsbedrijven en elders.
Hoe Covid-19 beïnvloedde fintech
De Covid-pandemie had een positieve invloed op de fintech-sector. Dit komt omdat het naar de voorgrond bracht hoe mensen en banken hun geld beheren. Er waren in wezen drie resultaten voor de fintech-markt als gevolg van de pandemie.
“Veel fintech-bedrijven werden uitgenodigd om deel te nemen aan noodinitiatieven van de overheid om hun bedrijfsgemeenschappen te ondersteunen door digitale distributiekanalen te bieden om snel fondsen en leningen te kanaliseren aan bedrijven die dringend hulp nodig hebben”, legde Gore uit.
Daarnaast verklaarde Gore dat veel bedrijven erkenden dat hun interne processen, systemen en infrastructuur tijdens de pandemie zwaar werden getest. Dit heeft ertoe geleid dat veel bedrijven actief op zoek zijn naar technologieën, waaronder fintech-oplossingen, om een herhaling van de effecten van de pandemie in de toekomst te voorkomen.
Tot slot merkte Gore op dat banken en grote financiële instellingen in het bijzonder veel meer geneigd zijn om samen te werken met fintech om hen te helpen hun eigen digitale oplossingen te bouwen en ervoor te zorgen dat hun interne "loodgieterswerk" geschikt is voor het doel. Daarbij spelen ze tegelijkertijd in op de vraag van hun klant naar een betere digitale ervaring.
Zal een wereldwijde recessie fintech omlaag brengen?
Omdat de dreiging van een recessie over de hele wereld dreigend lijkt te zijn, lijkt de twee jaar durende investeringskrankzinnigheid in fintech weg te lopen. Hoewel dit een recordjaar 2021 was voor fintech-investeringen, worden beleggers nu selectiever.
“VC’s investeren meer in fintech in een later stadium. Bovendien willen ze statistieken zien die een duidelijk pad naar winstgevendheid bewijzen”, verklaarde Gore. “Dat gezegd hebbende, fintech komt nu wereldwijd voor, zij het in verschillende stadia van adoptie. Deze duidelijke voet aan de grond betekent dat dit door een recessie niet zal veranderen of achteruit zal gaan. U zou kunnen beweren dat een recessie een perfecte omgeving is om fintech-oplossingen en -adoptie te versnellen, vergelijkbaar met de naschokken van Covid-19.”
Gore legde verder uit dat fintech zich tijdens een economische neergang zal blijven voordoen, omdat er onvermijdelijk meer hiaten in de dienstverlening zullen worden ontdekt.
Als we kijken naar de toekomst van fintech, voorziet Gore niet dat traditionele banken niet zullen bestaan (hoewel dit vaak wordt afgekondigd aan het begin van fintech in 2010). In plaats daarvan voorspelt hij dat banken zich zullen moeten ontwikkelen en opnieuw moeten configureren om relevant en winstgevend te blijven.
“De partnerschapsaankondigingen van de afgelopen jaren tussen de banken en fintech suggereren dat de banken hun digitale transformaties zullen versnellen omdat ze niet alleen kernproducten digitaal blijven leveren, maar ook kunnen beginnen met het leveren van meer gepersonaliseerde en modulaire producten die een veel diversere groep consumenten en bedrijfseigenaren aanspreken.” Dus, volgens Gore, wat banken hebben dat fintech wil is schaal en dekking, wat in de nabije toekomst het geval zal blijven.
“Een van de grote onderwerpen en gebieden die fintech en banken proberen op te lossen, is hoe ze specifieke producten kunnen betrekken en leveren voor ondergebankte en niet-gebankte mensen over de hele wereld. Deze inspanning zou mensen uit de armoede halen en een inclusief banksysteem creëren. Op dit soort gebieden is een sterke samenwerking tussen de banken en fintech noodzakelijk om ervoor te zorgen dat ze hun expertise en middelen bundelen voor de verbetering van de samenleving”, concludeerde Gore.
Naarmate de fintech-markt zijn positie als bolwerk van de Europese technologiesector blijft versterken, zullen bedrijven fintech-talent willen vinden in opkomende hubs. Daar komt G-P om de hoek kijken. Met dit toonaangevende SaaS-gebaseerde platform Global Growth Platform™ en lokale expertise kun je binnen enkele minuten beginnen met het opbouwen van je wereldwijde teams, waar dan ook, in plaats van maanden. Download om te beginnen ons e-book “Global Hiring Guide: Top Emerging Fintech Hubs” om de beste opkomende fintech-talenthubs ter wereld te ontdekken, de beste strategieën om in deze talenthubs in te huren en de waarde die G-P biedt als uw Trusted Global Guide tijdens uw internationale wervingstraject.
